Инвест альтернатива: Сайт по продаже бизнеса и франшиз в Санкт-Петербурге. Магазин готового бизнеса

Заводы «РТ-Инвест» по термической переработке отходов в энергию будут отвечать последним стандартам Евросоюза

09.12.2019

В начале декабря в Евросоюзе приняты новые стандарты наилучших доступных технологий (НДТ) для строительства заводов «Энергия из отходов», пишет главное издание по обращению с отходами Waste Management World со ссылкой на официальный журнал ЕС.

ЕС продолжает строить дополнительные мощности по переработке отходов в энергию там, где их недостаточно, а также модернизировать старые заводы, построенные 30-40 лет назад. В настоящее время в Европе ведется строительство 32 заводов «Энергия из отходов» с применением технологии сжигания на колосниковой решетке, в том числе во Франции, Великобритании, Швеции, Польше, Германии и Литве.

«Строительство новых мощностей не противоречит принципам ЕС по обращению с отходами. Главными приоритетами по-прежнему остаются сортировка и переработка отходов во вторичное сырье. И только потом – переработка в энергию тех отходов, которые пока невозможно использовать для получения вторичного сырья. В мире сегодня нет альтернативы полного уничтожения свалок, кроме термической переработки. Новейшие зарубежные технологии и системы очистки сегодня позволяют достичь минимального воздействия на окружающую среду, которое производит любое промышленное предприятие, будь то фабрика по производству детских игрушек или по переработке отходов», — прокомментировал Валерий Петросян, заслуженный профессор МГУ, вице-президент  РАЕН, эксперт ООН по химической безопасности, член  Европейского  комитета  «Химия  и  окружающая  среда». 

Применяемая на заводах ЕС технология сжигания на колосниковой решетке, по оценке европейских экспертов, соответствует обновленным критериям наилучших доступных технологий. Она же будет применяться и на предприятиях компании «РТ-Инвест». Партнером по проекту выступает японско-швейцарский концерн Hitachi Zosen Inova – признанный мировой лидер по проектированию и строительству предприятий Waste to Energy (W2E).  

Обновленные стандарты ЕС, кроме того, ужесточают контроль за работой таких предприятий.

«На российских заводах будет осуществляться экологический онлайн-мониторинг. Проектом предусмотрены повышенные нормы безопасности, которые не допускают работы предприятия при сбое работы оборудования, влияющего на выбросы. Таким образом, превышение ПДК вредных веществ просто невозможно. Кроме того, мы готовы оперативно, по запросу, проводить любые выездные замеры и исследования с привлечением независимых лабораторий, которые выберут сами жители», — отметили в «РТ-Инвест».

Акционерное общество «Петербург-Инвест»

Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. Государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды.

Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с инвестиционной декларацией и правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Лицензия Акционерного общества «Петербург-Инвест» на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами №21-000-1-00070 от 25.06.2002, выданная ФКЦБ, без ограничения срока действия. Получить сведения об АО «Петербург-Инвест» и иную информацию, предусмотренную законодательством Российской Федерации и нормативными правовыми актами Российской Федерации можно по адресу: 121170, г. Москва, Кутузовский проспект, дом 36, стр.41, этаж 3, пом. I, ком. 38, по телефону: +7(495)730-23-54, а также на сайте АО «Петербург-Инвест» в сети интернет по адресу: www.pif-energ.ru. Информация, подлежащая опубликованию в печатном издании, публикуется в информационном бюллетене «Приложение к Вестнику Федеральной службы по финансовым рынкам». АО «Петербург-Инвест» информирует об отсутствии совмещения деятельности по доверительному управлению паевыми инвестиционными фондами с иными видами деятельности.

Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем. Государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды.
Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с инвестиционной декларацией и правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Лицензия Акционерного общества «Петербург-Инвест» на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами №21-000-1-00070 от 25.06.2002, выданная ФКЦБ, без ограничения срока действия. Получить сведения об АО «Петербург-Инвест» и иную информацию, предусмотренную законодательством Российской Федерации и нормативными правовыми актами Российской Федерации можно по адресу: 121170, г. Москва, Кутузовский проспект, дом 36, стр.41, этаж 3, пом. I, ком. 38, по телефону: +7(495)730-23-54, а также на сайте АО «Петербург-Инвест» в сети интернет по адресу: www.pif-energ.ru.
Информация, подлежащая опубликованию в печатном издании, публикуется в информационном бюллетене «Приложение к Вестнику Федеральной службы по финансовым рынкам». АО «Петербург-Инвест» информирует об отсутствии совмещения деятельности по доверительному управлению паевыми инвестиционными фондами с иными видами деятельности.

Альтернативные инвестиции. Виски

AI разбирает отличия, преимущества и недостатки инвестирования в рынок виски

18 марта 2020 года, в период активного переноса аукционными домами своих торгов в связи с коронавирусом, незаметно для многих в Лондоне прошел аукцион редких спиртных напитков, организованный Sotheby’s. Торги, на которые почти половина участников прибыла лично, собрали $4,4 млн, при этом большинство лотов было продано в пределах или выше эстимейта. Самым дорогим лотом стала бутылка Karuizawa 52 Year Old Cask # 5627 Zodiac Rat 1960: за $435 тыс. (средний эстимейт $260 тыс.) ее приобрел частный коллекционер из Азии, установив ценовой рекорд для японского виски. Результаты Sotheby’s еще раз подтвердили: кризис почти не отражается на рынке крепкого алкоголя, а покупатели готовы торговаться за него даже с угрозой для личной безопасности.

В последние годы виски стал одним из наиболее популярных сегментов альтернативных инвестиций. Согласно индексу Knight Frank Rare Whisky 100, редкий виски вырос в цене за последние 10 лет на 564 % и опередил в темпе роста спортивные автомобили (+194 %), монеты (+175 %) и активно развивающийся класс коллекционных сумок (+105 %). Отчет другого аналитика, Rare Whisky 101, за 2018 год показывает, что индекс виски Apex 1000 вырос на 30 %, а общая стоимость проданных коллекционных бутылок за последний год выросла на 62 %. Кроме того, в 2018 году средняя цена за бутылку виски на аукционах выросла с прошлогодних £299 до £377, а количество проданных бутылок стоимостью более £10 тыс., в сравнении с 2017-м, выросло с 91 до 265 штук. В последние же два аукционных сезона были установлены четыре абсолютных мировых рекорда стоимости бутылок виски: самую дорогую из них, The Macallan Fine & Rare 60-Year-Old 1926, Sotheby’s продал за $1,8 млн в Лондоне в октябре 2019 года.

В чем основные особенности инвестирования в рынок виски, а также отличия от вложений в предметы искусства?

1. Сущность актива

В отличие от предметов искусства, алкоголь — это необоротный актив, и последний в цепочке покупатель приобретает бутылку за рекордную сумму для распития в кругу друзей или партнеров по бизнесу. Некоторые аналитики рынка виски считают, что цена на виски быстро выросла из-за спроса со стороны Китая: местные покупатели часто приобретают дорогой виски в качестве подарка для деловых партнеров.

2. Методология расчета индексов

Аналитиками рынка крепкого алкоголя, в отличие от рынка искусства (Sotheby’s Mei & Moses Index, Artprice Index), учет повторных продаж отдельных бутылок не ведется — соответственно, такие показатели, как совокупный среднегодовой темп роста (CAGR) и коэффициент окупаемости (ROI), инвестору придется рассчитывать только в ручном режиме, исследуя рынок самостоятельно. Основной индекс рынка виски — Knight Frank Rare Whisky 100 — предлагает показатели роста рынка в целом, основанные на средней стоимости бутылок одного класса с течением времени.

3. Области инвестирования

Здесь виски обходит искусство: количество областей внутри сегмента, в которые предлагается инвестировать на рынке крепкого алкоголя, чуть более разнообразно:

• Бочки
На рынке искусства галереи не предоставляют возможности вложиться в развитие карьеры художника, но с виски дела обстоят иначе. Некоторые производители позволят купить одну или несколько бочек до начала процесса дистилляции. В пакет также включены затраты на хранение и надбавка к стоимости производства. Бочка выдерживается 10 лет, и ее стоимость повторно оценивается по окончании срока при выплате дивидендов. Существуют и компании-посредники, занимающиеся размещением ваших активов непосредственно у производителя, —например, Whiskey Invest Direct.

• Акции
Инвестор может стать акционером публичных компаний — производителей виски. Например, Diageo, контролирующей более 30 % мирового рынка шотландского скотча и выпускающей более 35 миллионов баррелей в год (бренды Singleton, Oban, Talisker, Lagavulin, Cardhu и Dalwhinnie). Акции с тикером DEO торгуются на Нью-Йоркской фондовой бирже, по итогам 2019 года показали доходность в 2,9 % и на 02.04.2020 имеют рыночную капитализацию $76 млрд. Напомним, что среди публичных компаний арт-рынка можно приобрести акции Artnet, Artprice, MCH Group (Art Basel) и порядка десяти других.

• Инвестиционные фонды
Наряду с арт-фондами, предлагающими инвестирование в портфели предметов искусства, существуют виски-фонды. Гонконгский Platinum Whiskey — один из таких вариантов. Портфель, как правило, диверсифицирован между разными сортами и странами-производителями виски, а расходы на содержание ограничиваются правильным режимом хранения. В случае финансовой несостоятельности по итогам операционного цикла фонда последний иногда гарантирует возврат инвестиций непосредственными активами, т. е. бутылками виски.

• Виски от производителя
Одна из самых простых стратегий — приобретение новых бутылок от известных производителей: риск здесь разделен между инвестором (режим хранения) и брендом (устойчивость положения на рынке). По статистике, с инвестиционным прицелом по розничным ценам чаще приобретаются коллекционные виски Macallan, Glenlivet, Highland Park, Ardbeg, Dalmore, Glenfiddich, Balvenie и Lagavulin, а также менее производимые скотчи, такие как Mortlach, St. Magdalene и Glenfarclas. Разница между розничной ценой средней бутылки 8-летнего шотландского виски, купленной в 2010 году и проданной на аукционе в 2019-м, показывает совокупный среднегодовой темп роста на уровне 15,4 % в год. С учетом соблюдения режима хранения, инфляции и комиссионных сборов аукционного дома доход на инвестиции в данном случае составил бы в среднем 7,9 % годовых. Из конкретных примеров: Macallan 1979 Gran Reserva 18 при первоначальной розничной цене в £50 в 1997 году на аукционе в 2016 году была продана за £1,2 тыс. Сегодня розничная цена такой бутылки уже составляет £5,5 тыс.

• Аукционная охота
Флиппинг (англ. flipping, листание) — общее название поведения покупателей предметов коллекционирования, проводящих основное время в исследованиях рынка и изучениях аукционных каталогов. Основной их целью в нашем случае является поиск и покупка ограниченных выпусков виски на аукционах для последующей перепродажи. В 2019 году аукционными домами Великобритании было продано почти 108 тыс. бутылок редкого виски, что на 29 % больше, чем в 2018 году, а их совокупная стоимость выросла на 63 %, до £41 млн. Средняя цена за коллекционную бутылку виски выросла на 21 %, до £362.

4. Риски

• Подделки
Как и на рынке предметов искусства, в ситуации с виски покупатель может столкнуться с подделками. С одной единственной оговоркой: для подтверждения подлинности виски бутылку необходимо откупорить — другими словами, лишить дальнейшей оборотоспособности. В то время как обнаруженные подделки среди живописи, к сожалению, могут вращаться на рынке и дальше. После экспертиз, проведенных в 2019 году, 21 редкая старая бутылка виски общей стоимостью £635 была признана подделкой. К сожалению, число подделок увеличивается на рынке виски именно в кризисные периоды — при высоких ценах и высоком спросе.

• Хранение
Безопасно хранить ценные сорта виски довольно сложно. Как и в случае с предметами искусства, инвестору понадобится безопасное место со специальными климатическими условиями (темное, прохладное и со стабильной температурой). Кроме того, ввиду небольшого размера, бутылка виски может быть украдена или утеряна, а также повреждена в случае пожара или стихийного бедствия. Учитывая все факторы, трудно получить и страховой полис для виски.

• Потери производителя
При инвестировании на стадии дистилляции существует риск того, что ваши бочки будут украдены, потеряны или уничтожены в результате пожара во время их выдержки производителем. Хотя большинство схем выдержки обеспечено полисами, страховая сумма устанавливается без учета роста стоимости виски в процессе созревания, то есть покрывает лишь прямые потери производителя без учета недополученной прибыли. Незащищенным в данном случае остается и инвестор. К слову, когда в 2010 году Glenmorangie повредила 50 % своих бочек, это одновременно негативно сказалось и на рынке готовой продукции.

• Банкротство компании
Компания-производитель, в продукцию которой вкладывает инвестор, уходит с рынка: в редких случаях это приведет к удорожанию существующих бутылок (из-за ограниченного оборотного фонда и предложения), чаще — к падению стоимости готовой продукции (ценители виски не любят неудачников). По статистике, давно работающие ликеро-водочные заводы лучше защищены от банкротства, чем выводимые на рынок «новички» с высокобюджетной маркетинговой кампанией.

Отчет Rare Whisky 2017 показывает, что более чем для 80 % коллекционеров инвестиции не являются основной причиной покупки выдержанного виски — ситуация очень схожая с рынком искусства. Одновременно это говорит о перспективности инвестиций в сферу: у владельца редкой бутылки больше шансов встретить эмоционального покупателя (того самого, «последнего в цепочке продаж»), готового приобрести виски со спекулятивной наценкой. Из других плюсов: для захода на рынок необязательно стартовать с больших вложений, доступные объекты вложений с высокими темпами роста есть в каждом ценовом диапазоне виски, а известные бренды выпускают доступные по цене бутылки в розничную продажу. В этом крепкий алкоголь отличается от рынка искусства — Баския не ложится на полки магазинов по доступным ценам, пусть даже ограниченными партиями. А его работы, напечатанные на кружках и ковриках для мышек, — это уже сувениры, стоимость которых со временем не растет.

Главное качество, которым должен обладать инвестор в виски, — умение ждать у закупоренной бутылки без соблазна открыть или как минимум продать ее раньше срока.

Денис Белькевич, AI

Внимание! Все материалы сайта и базы данных аукционных результатов ARTinvestment.RU, включая иллюстрированные справочные сведение о проданных на аукционах произведениях, предназначены для использования исключительно в информационных, научных, учебных и культурных целях в соответствии со ст. 1274 ГК РФ. Использование в коммерческих целях или с нарушением правил, установленных ГК РФ, не допускается. ARTinvestment.RU не отвечает за содержание материалов, представленных третьими лицами. В случае нарушения прав третьих лиц, администрация сайта оставляет за собой право удалить их с сайта и из базы данных на основании обращения уполномоченного органа.

В Казани продолжается пилотный проект по использованию в школах фандоматов «РТ-Инвест»

Фото: «РТ-Инвест»

В конце января в Казани стартовал пилотный проект по установке в школах 20 фандоматов компании «РТ-Инвест» Госкорпорации Ростех. С помощью этих устройств за месяц школьники сдали 82 865 пластиковых бутылок и 11 294 алюминиевые банки – всего было собрано почти 1800 кг пластика и более 100 кг алюминия. Такого количества пластика достаточно, чтобы произвести более 10 000 футболок или 5500 пар кроссовок, алюминия – для изготовления 60 стульев или 15 велосипедов.

Весь собранный в Казани через фандоматы ПЭТ и алюминий получит новую жизнь, отметили в «РТ-Инвест». В компании также подчеркнули, что система сбора тары через фандоматы – самая совершенная. Там, где она получила массовое распространение, процент вовлечения тары во вторичную переработку достигает 90% от общего объема.

Напомним, в рамках первого этапа пилотного проекта «20-200-2000» по развитию сети фандоматов в Казани компания установила 20 аппаратов внутреннего типа по сбору пластиковой и алюминиевой тары. Второй этап подразумевает расширение сети до 200 фандоматов, включая уличные модели. На третьем этапе проекта для закрытия потребностей всей Казани планируется установить не менее 2000 фандоматов.

В ходе эксплуатации устройств разработчики снимают данные по техническим параметрам работы аппаратов, тестируют варианты удаленного сбора информации, а также анализируют загруженность.

Как отмечают в «РТ-Инвест», пилотный проект позволит сформировать рекомендации для возможного тиражирования и создания единой сети фандоматов в России. До момента внедрения в стране залоговой системы, применяемый в школах Казани балльный подход – это лишь одна из альтернатив, которая нашла отклик среди учащихся.

За каждую сданную банку или бутылку начисляется по 5 баллов, которые пользователи могут копить в «Личных кабинетах» на сайте tara-sbor.ru. Здесь же в онлайн-режиме можно посмотреть рейтинги участников. Итоги первого этапа пилотного проекта будут подведены в конце учебного года. Самые активные участники получат ценные призы.

Проект реализуется при поддержке правительства Республики Татарстан и мэрии Казани.

ООО «АЛЬТЕРНАТИВА ИНВЕСТ» — республика Крым, Сакский район, с. Орехово, пр-т 60 Лет Ссср

Основной
01.11	Выращивание зерновых (кроме риса), зернобобовых культур и семян масличных культур
Дополнительные
01.13	Выращивание овощей, бахчевых, корнеплодных и клубнеплодных культур, грибов и трюфелей
01. 2	Выращивание многолетних культур
01.21	Выращивание винограда
01.25	Выращивание прочих плодовых деревьев, кустарников и орехов
01.27	Выращивание культур для производства напитков
01.28.1	Выращивание пряностей
01.30	Выращивание рассады
01.41	Разведение молочного крупного рогатого скота, производство сырого молока
01.42	Разведение прочих пород крупного рогатого скота и буйволов, производство спермы
01.43.1	Разведение лошадей, ослов, мулов, лошаков
01.45.1	Разведение овец и коз
01.46	Разведение свиней
01.47	Разведение сельскохозяйственной птицы
01.49	Разведение прочих животных
01.50	Смешанное сельское хозяйство
01.61	Предоставление услуг в области растениеводства
01. 62	Предоставление услуг в области животноводства
03.1	Рыболовство
03.2	Рыбоводство
35.11.1	Производство электроэнергии тепловыми электростанциями, в том числе деятельность по обеспечению работоспособности электростанций
35.11.4	Производство электроэнергии, получаемой из возобновляемых источников энергии, включая выработанную солнечными, ветровыми, геотермальными электростанциями, в том числе деятельность по обеспечению их работоспособности
35.12	Передача электроэнергии и технологическое присоединение к распределительным электросетям
35.13	Распределение электроэнергии
47.19	Торговля розничная прочая в неспециализированных магазинах
47.21	Торговля розничная фруктами и овощами в специализированных магазинах
68.10	Покупка и продажа собственного недвижимого имущества
68. 10.1	Подготовка к продаже собственного недвижимого имущества
68.10.11	Подготовка к продаже собственного жилого недвижимого имущества
68.10.12	Подготовка к продаже собственного нежилого недвижимого имущества
68.10.21	Покупка и продажа собственного жилого недвижимого имущества
68.10.22	Покупка и продажа собственных нежилых зданий и помещений
68.10.23	Покупка и продажа земельных участков
68.20	Аренда и управление собственным или арендованным недвижимым имуществом
68.20.1	Аренда и управление собственным или арендованным жилым недвижимым имуществом
68.20.2	Аренда и управление собственным или арендованным нежилым недвижимым имуществом
77.31	Аренда и лизинг сельскохозяйственных машин и оборудования
77.32	Аренда и лизинг строительных машин и оборудования
77. 39.11	Аренда и лизинг прочего автомобильного транспорта и оборудования

Названа выгодная альтернатива доллару — Новости и аналитика инвестиций

После 2014 года рост доллара и евро идет очень слабо, а доходность может быть ниже обычного депозита. Да и время инвестирования в конкретную валюту прошло. А вот вложения в несколько валют и операции примерно раз в полгода, т.е. весной и осенью, позволят держать доходность выше средней ставки депозита постоянно, рассказали финансисты агентству «Прайм».

Лучшие условия TradingView

Сейчас не самое удачное время для спекуляций с валютой и инвестирования в нее. В первую очередь это обусловлено окончанием цикла снижения ставки ЦБ. Переход от мягкой кредитно-денежной политике к нейтральной будет поддерживать рубль в среднесрочной перспективе. Таким образом при условии стабильного внешнего фона обычный обыватель, неискушённый торговлей на рынке, вряд ли сможет заработать в среднесрочной перспективе, считает инвестиционный стратег «Алор брокер» Павел Веревкин.

«Наиболее интересно сейчас иметь в портфеле часть в евро и долларе, часть в юанях и обязательно — рублях, чтобы иметь возможность на реакцию по новостям или изменениям на рынке», — отмечает независимый инвестиционный консультант Сергей Звенигородский.

Кроме депозита и валюты рынок также предлагает инвесторам большое количество финансовых инструментов, наиболее эффективным из которых на сегодня является ИИС (индивидуальный инвестиционный счет) любого типа, под надзором и контролем государства, добавляет эксперт.

«Даже вложение на депозит и/или валюту через ИИС для работающего человека дает 13% от внесенной суммы на счет в виде налогового вычета. Кроме того, вложение в валюту может быть и непрямым — это могут быть облигации от государства и крупнейших компаний, акции компаний со стабильными дивидендами в валюте и вероятностью роста их курсовой стоимости», — говорит он.
Нет больших рисков и при инвестировании в крупные ПИФы крупных управляющих компаний при госбанках или частных организаций. Законодательство и практику по этому направлению можно считать идеальными.

Впрочем, риски, пусть даже небольшие, сейчас присутствуют везде. Неконтролируемый поток ликвидности от «печатного станка» ФРС раздувает пузыри во всех активах, например, акциях, металлах, недвижимости, криптовалюте, подчёркивает Веревкин.

Задаваясь вопросом куда выгодно вложиться, в первую очередь стоит ответить на вопросы: «какой риск я себе могу позволить?» и «на какой срок я готов вложить деньги?».
Если инвестор не разбирается в финансовых инструментах вообще или слаб в теории и практике, то ему не рекомендуется работать с фьючерсами и опционами, кредитным плечом у брокера, IPO, FOREX, криптовалютами, часто совершать сделки, действовать по наитию. Также вообще нельзя инвестировать в бинарные опционы и компании со сроком их действия менее 3 лет, заключил Звенигородский.

Источник

альтернативных инвестиций | BlackRock

ДЖИМ БАРРИ: За последний год мы столкнулись с огромными экономическими проблемами. И хотя вакцины и признаки восстановления экономики вселяют в нас надежду, мы знаем, что впереди нас ждет много экономического восстановления. Мы считаем, что альтернативные инвестиции должны сыграть важную роль в этом восстановлении в силу их адаптируемости и более длинных временных горизонтов. Меня зовут Джим Барри, директор по информационным технологиям BlackRock Alternatives.

Альтернативные инвестиции уже были необходимы, когда мы вошли в кризис — на наш взгляд, это основная часть портфеля инвестора.Хотя инвестирование в эти более долгосрочные неликвидные инвестиции является более сложным, инвесторы все чаще обращаются к ним, поскольку они стремятся повысить доходность, генерировать дополнительный доход и обеспечить диверсификацию за счет баланса портфеля. Этот спрос сохраняется, поскольку эти инвестиции показали свою устойчивость в условиях пандемии, а инвесторы ищут возможности на фоне нарушений, вызванных Covid, и тенденций, которые он усилил.

Две из самых сильных тенденций, которые мы наблюдаем, — это оцифровка и декарбонизация. Ускоренный переход к работе, покупкам и отдыху в Интернете оказывает существенное влияние на бизнес-модели компаний, и мы считаем, что компании, поддерживаемые частным капиталом и заемными средствами, являются одними из тех, кто лучше всего может воспользоваться этим. Мы также ожидаем возможности финансирования реструктуризации компаний, которые оказались в затруднительном положении. Переход к более зеленой экономике имеет серьезные последствия. Они начинаются с энергетики и энергетики, распространяются на мир инфраструктуры и недвижимости, но в конечном итоге влияют на каждый сектор и каждый регион.И здесь мы также считаем, что частный капитал хорошо подходит для финансирования изменений.

Долгий временной горизонт — одна из причин, по которой частные инвестиции могут взять на себя эти задачи. Еще один ключевой фактор — это возможность структурировать каждую частную транзакцию для конкретных обстоятельств. Поскольку их можно производить, чтобы потенциально ограничить риск ухудшения ситуации или изолировать денежные потоки от воздействия более широких рыночных факторов, частные инвестиции могут демонстрировать устойчивость по мере развития долгосрочных тенденций.

Мы считаем, что текущая рыночная конъюнктура предоставляет инвесторам значительные возможности в отношении альтернатив.Несмотря на то, что рынки являются конкурентными, мы думаем, что происходящие изменения и предстоящая реконструкция позволят продуктивно использовать значительный капитал. Мы считаем, что наиболее успешными инвесторами будут те, у кого есть потенциал и охват, строгость и дисциплина андеррайтинга и, что наиболее важно, терпение при правильном выборе активов.

Спасибо за внимание.

7 типов альтернативных инвестиций, которые должен знать каждый

Когда большинство людей думают об инвестировании, они обычно думают о традиционных инвестициях, а именно о акциях, облигациях и денежных средствах.Будь то индексный фонд в вашем 401 (k) или денежные средства на вашем сберегательном счете, эти традиционные инвестиции являются обычными для большинства индивидуальных инвесторов.

Но это только часть картины. Помимо традиционных вложений, существует еще одна категория инвестиций, называемая альтернативными инвестициями . Один из наиболее динамичных классов активов, альтернативы охватывают широкий спектр инвестиций с уникальными характеристиками. Многие альтернативы становятся все более доступными для розничных или индивидуальных инвесторов, поэтому знание о них становится все более важным для всех типов инвесторов и профессионалов отрасли.

Эти типы инвестиций могут сильно различаться по доступности и структуре, но у них есть несколько общих характеристик:

• Они не регулируются Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC)
• Они неликвидны, то есть их нелегко продать или иным образом конвертировать в наличные.
• Они имеют низкую корреляцию со стандартными классами активов, что означает, что они не обязательно движутся в том же направлении, что и другие активы, при изменении рыночных условий.

Хотя альтернативные инвестиции разделяют эти ключевые черты, они также представляют собой различные классы активов.Вот семь типов альтернативных инвестиций, которые должен знать каждый, что делает их уникальными и как рассматривать их как инвестиционные возможности.

Бесплатная электронная книга: Руководство для менеджера по финансам и бухгалтерскому учету

Получите доступ к своей бесплатной электронной книге сегодня.

СКАЧАТЬ СЕЙЧАС

7 видов альтернативных инвестиций

1. Частный капитал

Частный капитал — это широкая категория, которая относится к капиталовложениям в частные компании или компании, не котирующиеся на публичных биржах, таких как Нью-Йоркская фондовая биржа.Есть несколько подгрупп прямых инвестиций, в том числе:

• Венчурный капитал, ориентированный на стартапы и предприятия на ранней стадии
• Рост капитала, который помогает более зрелым компаниям расширяться или реструктурировать
• Выкуп, когда компания или одно из ее подразделений приобретается напрямую

Важной частью прямых инвестиций являются отношения между инвестиционной фирмой и компанией, получающей капитал. Компании прямых инвестиций часто предоставляют больше, чем капитал фирмам, в которые они инвестируют; они также предоставляют такие преимущества, как отраслевой опыт, помощь в поиске талантов и наставничество для учредителей.

2. Частный долг

Частный долг относится к инвестициям, которые не финансируются банками (т. Е. Банковская ссуда) или торгуются на открытом рынке. «Частная» часть термина важна — она ​​относится к самому инвестиционному инструменту, а не к заемщику долга, поскольку как государственные, так и частные компании могут брать займы через частный долг.

Частный долг используется, когда компаниям требуется дополнительный капитал для развития своего бизнеса. Компании, которые выпускают капитал, называются частными долговыми фондами, и обычно они зарабатывают деньги двумя способами: за счет выплаты процентов и погашения первоначальной ссуды.

3. Хедж-фонды

Хедж-фонды — это инвестиционные фонды, которые торгуют относительно ликвидными активами и используют различные стратегии инвестирования с целью получения высокой отдачи от своих вложений. Управляющие хедж-фондами могут специализироваться на различных навыках для реализации своих стратегий, таких как длинные / короткие акции, нейтральность рынка, арбитраж волатильности и количественные стратегии.

Хедж-фонды являются эксклюзивными, доступны только институциональным инвесторам, таким как целевые фонды, пенсионные фонды и паевые инвестиционные фонды, а также состоятельным частным лицам.

4. Недвижимость

Есть много типов реальных активов. Например, земля, лесные угодья и сельхозугодья являются реальными активами, как и интеллектуальная собственность, такая как произведения искусства. Но недвижимость — это самый распространенный вид и самый большой класс активов в мире.

Помимо размера, недвижимость представляет собой интересную категорию, потому что она имеет характеристики, аналогичные облигациям (поскольку владельцы недвижимости получают текущий денежный поток от арендаторов, выплачивающих арендную плату), и собственный капитал, поскольку цель состоит в том, чтобы увеличить долгосрочную стоимость актива. , что называется приростом капитала.

Как и в случае с другими недвижимыми активами, оценка является сложной задачей при инвестировании в недвижимость. Методы оценки недвижимости включают капитализацию дохода, дисконтированный денежный поток и сопоставимые продажи, каждый из которых имеет как преимущества, так и недостатки. Чтобы стать успешным инвестором в недвижимость, важно развить сильные навыки оценки и понять, когда и как использовать различные методы.

5. Товары

Товары также являются реальными активами и в основном природными ресурсами, такими как сельскохозяйственная продукция, нефть, природный газ, драгоценные и промышленные металлы.Сырьевые товары считаются хеджированием от инфляции, поскольку они не чувствительны к рынкам публичных акций. Кроме того, стоимость сырьевых товаров растет и падает вместе со спросом и предложением — более высокий спрос на сырьевые товары приводит к повышению цен и, следовательно, прибыли инвесторов.

Сырьевые товары вряд ли являются новинкой для инвестирования, и торговля ими осуществляется уже тысячи лет. Амстердам, Нидерланды, и Осака, Япония, могут претендовать на звание самой ранней официальной товарной биржи в 16 и 17 веках соответственно. В середине 19 ^-го века Чикагская торговая палата начала торговлю товарными фьючерсами.

6. Коллекционирование

Коллекционные предметы включают широкий спектр предметов, от редких вин до старинных автомобилей и бейсбольных карточек. Инвестирование в предметы коллекционирования означает покупку и обслуживание физических предметов в надежде, что их стоимость со временем возрастет.

Эти инвестиции могут показаться более увлекательными и интересными, чем другие типы, но могут быть рискованными из-за высоких затрат на приобретение, отсутствия дивидендов или другого дохода до их продажи и потенциального разрушения активов, если они не хранятся или о них не заботятся. должным образом.Ключевой навык, необходимый для вложения средств в коллекционирование, — это опыт; Вы должны быть настоящим экспертом, чтобы рассчитывать на окупаемость своих инвестиций.

Связанный: Финансовая терминология: 20 финансовых терминов, которые необходимо знать

7.

Структурированные продукты

Структурированные продукты обычно включают рынки с фиксированным доходом — те, на которых инвесторам выплачиваются дивиденды, такие как государственные или корпоративные облигации, — и деривативы или ценные бумаги, стоимость которых зависит от базового актива или группы активов, таких как акции, облигации или рыночные индексы.Примеры структурированных продуктов включают свопы на дефолт по кредиту (CDS) и обеспеченные долговые обязательства (CDO).

Структурированные продукты могут быть сложными и иногда рискованными инвестиционными продуктами, но они предлагают инвесторам индивидуальный набор продуктов, отвечающий их индивидуальным потребностям. Чаще всего они создаются инвестиционными банками и предлагаются хедж-фондам, организациям или розничным инвесторам.

Структурированные продукты относительно новы в инвестиционной сфере, но вы, вероятно, слышали о них из-за финансового кризиса 2007–2008 годов.Структурированные продукты, такие как CDO и ценные бумаги с ипотечным покрытием (MBS), стали популярными, поскольку рынок жилья бурно развивался до кризиса. Когда цены на жилье упали, те, кто инвестировал в эти продукты, понесли огромные убытки.

Преимущества альтернативных инвестиций

Альтернативные инвестиции предлагают большую диверсификацию портфеля и более низкий общий риск с потенциалом более высокой доходности. Поскольку альтернативные инвестиции становятся все большей частью инвестиционного ландшафта и становятся все более доступными для различных типов инвесторов, о них все более важно знать как инвесторам, так и нынешним или начинающим инвестиционным профессионалам, надеющимся ускорить свою карьеру.

Хотите работать в одной из самых быстрорастущих сфер финансов? Изучите наш пятинедельный онлайн-курс «Альтернативные инвестиции» и узнайте, как вы можете развить уверенность и навыки для оценки потенциальных инвестиционных возможностей и максимизации стоимости вашего портфеля.

79 Идеи для диверсификации и получения прибыли

Я был в восторге от альтернативных инвестиций с первых дней своей карьеры начинающего инвестора в недвижимость и ростовщика.

Если вам скучно / страшно / разочаровывают «традиционные» классы активов фондового рынка и паевых инвестиционных фондов, или если вам просто интересно, что еще есть, этот пост для вас.

Круто то, что мы живем в золотой век альтернативных инвестиционных возможностей, и собрать эти варианты было непросто.

Мое любопытство в этом вопросе проистекает из вопроса: «Как лучше всего приумножать деньги?»

Инвестирование — это способ снова и снова получать деньги за выполненную однажды работу.По крайней мере, я так на это смотрю.

Прежде чем инвестировать

Заявление об ограничении ответственности: Эта статья НЕ является инвестиционной, налоговой или юридической консультацией, а также не является приглашением к инвестированию. У меня есть партнерские отношения с некоторыми из перечисленных ниже компаний.

Пожалуйста, проявите должную осмотрительность при оценке любой инвестиционной возможности и знайте, что «альтернатива» не обязательно означает «лучше», поскольку индивидуальные потребности и цели различаются.

Прежде чем делать какие-либо инвестиции, необходимо учитывать ряд факторов, в том числе «альтернативный». В их число входят:

• Ваше текущее финансовое положение. Некоторые из этих инвестиций доступны только для состоятельных лиц или лиц с высокими доходами.
• Ваши краткосрочные потребности в деньгах. Есть шанс, что в ближайшем будущем вам понадобятся деньги для крупной покупки?
• Ваши инвестиционные цели. Вы ищете пассивный доход? Долгосрочная оценка? Налоговые преимущества?
• Ваша толерантность к риску. Вы можете позволить себе проиграть эти «игровые деньги»? Или это пенсионное яйцо, на которое вы рассчитываете?

Теория чистой стоимости

Это также хорошее время, чтобы поделиться своей теорией инвестирования «чистой стоимости». То есть, с любыми новыми инвестициями я бы рекомендовал начинать с небольшой доли или вашего собственного капитала и со временем увеличивать свое владение по мере того, как вы чувствуете себя более комфортно.

Не знаете свой собственный капитал?

Это просто активы — обязательства, или то, что вам принадлежит, минус то, что вы должны .

В качестве бесплатного инструмента для отслеживания всех ваших счетов в одном месте и получения снимка вашего собственного капитала вы не ошибетесь с Personal Capital.

После того, как вы настроите, вы можете проверить классные (и полезные) рекомендации по распределению, например:

На основании моего профиля Personal Capital рекомендует около 10% моего портфеля в разделе «Альтернативы», включая недвижимость.

Где

Мои деньги ?

Введите свое имя и адрес электронной почты ниже, и я пришлю вам альтернативные инвестиции, в которые я вложил свои с трудом заработанные деньги.

Отлично! Проверьте свой почтовый ящик, чтобы загрузить мои личные альтернативные инвестиции.

Что-то пошло не так. Пожалуйста, проверьте свои записи и попробуйте еще раз.

Вы также будете получать мои лучшие побочные советы и еженедельный информационный бюллетень. Отказаться от рассылки в любое время.

Категории альтернативных инвестиций

Этот пост разбит на несколько различных «альтернативных» классов активов, которые затем разбиты на их открытость для аккредитованных и неаккредитованных инвесторов.

(Аккредитованные инвесторы, по крайней мере, в США — это люди с чистым капиталом в 1 миллион долларов или более, исключая их основное место жительства, или которые зарабатывают 200 000 долларов в год как физическое лицо или 300 000 долларов в год как супружеская пара.)

Вы можете увидеть некоторые из моих лучших вариантов в каждой из категорий ниже или воспользоваться этим классным бесплатным инструментом, чтобы отфильтровать те, которые лучше всего подходят для вас.

Инвестиции в недвижимость

Инвестиции в недвижимость принимают различные формы, включая оптовую продажу, традиционную аренду, взлом домов и все, что между ними.

За последние несколько лет я увеличивал свои владения недвижимостью в процентах от чистой стоимости (рассчитывая примерно на 20% в долгосрочной перспективе) — и это в основном принимало форму публичных (как VNQ Vanguard) и частных (например, Fundrise, ниже) REITs.

Мне нравится денежный поток и диверсификация, связанная с владением несколькими объектами недвижимости, а не с обязательствами, которые могут возникнуть при одной прямой инвестиции. Скажем так, меня обжигали в прошлом!

Возможно, вы не считаете недвижимость «альтернативой», но новые платформы и технологии открывают новые способы участия в отрасли недвижимости с меньшими затратами усилий.

Для неаккредитованных инвесторов в недвижимость

Fundrise

Fundrise был моим первым набегом на альтернативные инвестиции в недвижимость (и с тех пор я присоединился к их партнерской программе). У них есть несколько «eREIT», которые владеют или держат профессионально проверенные и управляющие инвестициями в коммерческую недвижимость по всей стране.

Платформа открыта для всех инвесторов с минимальным капиталом 500 долларов и исторически выплачивает дивиденды каждый квартал.

Что привлекло меня в Fundrise, так это квартальный денежный поток, низкие минимумы и автоматическая диверсификация, благодаря которой не нужно выбирать отдельные сделки.

Кровля

Roofstock — это ведущая торговая площадка для объектов недвижимости «под ключ», домов на одну семью, у которых уже есть арендаторы и управление недвижимостью.

Выложив всего 20 000 долларов, вы можете начать строить свою империю недвижимости.Большинство инвесторов Roofstock — это покупатели из других штатов, которых привлекает платформа в поисках более привлекательных инвестиций, чем они могут найти на своем внутреннем рынке.

Если правило 1% нереально в вашем районе, вы можете найти возможность стать арендодателем на дальнем расстоянии и получить валовой прибыли в размере 6-15% на основе объявлений на их платформе.

Это удобный сайт для просмотра и сравнения сделок в разных штатах.

DiversyFund

DiversFund — это новый хост «eREIT», ставший возможным благодаря Закону о JOBS Act.

При минимальных инвестициях всего в 500 долларов DiversyFund стремится сделать инвестиции, ранее доступные только сверхбогатым, в пределах досягаемости для всех.

Фонд ориентирован на многоквартирные дома с добавленной стоимостью. Эти комплексы с оборотным денежным потоком нуждаются в модернизации, но после того, как улучшения сделаны, стоимость комплекса и доходы от аренды увеличиваются.

DiversyFund нацелен на 10-20% доходности , но важно отметить, что вы должны вкладывать только те деньги, которые не ожидаете в течение некоторого времени.Компания предлагает целевой 5-летний период владения акциями в нормальных рыночных условиях.

Пока что не ждите никакого денежного потока. Хотя ваш портфель DiversyFund будет приносить дивиденды, они будут «автоматически реинвестированы» от вашего имени.

Первый этаж

Groundfloor является революционным игроком в сфере краудфандинга частного кредитования по нескольким причинам. Во-первых, их платформа открыта для неаккредитованных инвесторов, а во-вторых, минимальная сумма инвестиций составляет всего 10 долларов США на проект.

Вы выбираете сделки, в которые хотите инвестировать, и в настоящий момент нет опции REIT. Я дал свои первые ссуды на Groundfloor в начале этого года и отчитаюсь о том, как они работают.

RealtyMogul

RealtyMogul был одним из первых краудфандинговых сайтов в сфере недвижимости, с которыми я столкнулся, и у них есть два варианта «MogulREIT», которые открыты для неаккредитованных инвесторов с относительно низкими минимальными инвестициями (от 5000 долларов США).

Однако их MogulREIT в настоящее время имеют только 10-11 объектов недвижимости, что не кажется особенно разнообразным. Эти фонды в настоящее время выплачивают 4,50-6% годовых ежемесячно или ежеквартально.

Для аккредитованных инвесторов платформа также предлагает частные кредитные сделки с минимальной суммой от 25 000 до 50 000 долларов.

Другие варианты недвижимости для неаккредитованных инвесторов

• HomeUnion предоставляет услуги по поиску и приобретению недвижимости под ключ на нескольких рынках.
• Doorvest поможет вам купить и управлять арендуемой недвижимостью за пределами штата. Плата здесь выше, но они гарантируют выплату арендной платы.
• YieldStreet — Минимум 1000 долларов может помочь вам попасть в фонд YieldStreet «Prism», который включает не только недвижимость, но и искусство, финансовые контракты и многое другое.

Варианты недвижимости для аккредитованных инвесторов

PeerStreet

На PeerStreet аккредитованные инвесторы участвуют в частных краудфандинговых сделках по кредитованию, как правило, для постоянных проектов в области жилой недвижимости. Заявленная доходность колеблется от 6 до 12%. (С 2017 года я заработал на платформе 6,9% годовых.)

Что мне нравится в PeerStreet (раскрытие информации: я являюсь аффилированным лицом и инвестором), так это то, что условия кредита короткие — обычно 18 месяцев или меньше — и они поддерживаются недвижимостью, которая обычно предполагает подушку капитала не менее 30%.

Обратной стороной является то, что нет «простой кнопки» для диверсификации в рамках фонда, а $ 1000 минимум на недвижимость — это немного круто для новичков, включая меня.

Самые привлекательные ссуды заполняются в течение нескольких секунд, поэтому я использовал функцию автоматического инвестирования, чтобы зарезервировать место на недвижимости, которая соответствует моим критериям:

Недавно у меня было одно имущество, которое было передано в потерю права выкупа, но из-за подушки капитала PeerStreet возместила всю основную сумму в 1000 долларов, а также некоторые проценты.

AcreTrader

Инвестируйте в сельхозугодья Америки с AcreTrader , начиная с минимальной суммы в 5000 долларов. С 1990 года инвестиции в сельхозугодья приносили 11% годовых (по данным сайта).

Даже комнатным растениям не выжить? Не волнуйтесь — AcreTrader тщательно проверяет каждую сделку и финансирует покупку активных сельскохозяйственных угодий. Затем они сдают его в аренду фермерам, которые им управляют.

Инвесторы AcreTrader зарабатывают деньги двумя способами:

1. Оценка земли в случае будущей продажи
2. Ежегодные денежные арендные платежи от фермеров.

Компания стремится к распределению денежных средств в годовом исчислении в диапазоне 3-5%.

Другие варианты недвижимости для аккредитованных инвесторов

• FarmTogether — аналогично AcreTrader выше, ориентированная на общую годовую доходность 8-15%.Минимальная сумма составляет 10 000–50 000 долларов США в зависимости от индивидуальной сделки.
• EquityMultiple — Купите высокодоходную, профессионально управляемую недвижимость всего за 10 000 долларов США с исторической доходностью 14,5%.
• CrowdStreet — минимум 10 000 долларов США для выбранных вручную краудфандинговых сделок.
• Real Crowd — Анализируйте и инвестируйте в сделки с недвижимостью «за частные деньги» в отношении коммерческой недвижимости, такой как многоквартирные дома, торговые центры, офисные и промышленные здания.Минимальные инвестиции варьируются в зависимости от собственности, но колеблются от 10 000 до 100 000 долларов.
• CityVest — «Инсайдерский доступ» к предварительно отобранным и институциональным инвестициям в недвижимость. Сайт рекламирует пассивную доходность 10-25%, а минимальная сумма инвестиций обычно составляет 10 000 долларов.
• Patch of Land — минимум 5000 долларов, ориентировочная доходность 9-12%.
• LendingHome — минимум 5000 долларов США, ориентировочная доходность 8-10%.
• Iintoo — минимум 25 000 долларов США, ориентированная на доходность 10-15%.Эта компания приобрела активы RealtyShares, еще одной популярной платформы в этой сфере.
• PeerRealty — минимум 5000 долларов, но, похоже, он не имеет успеха на других платформах.
• Assetmonk — Краудфандинговые инвестиции для кураторских проектов коммерческой недвижимости в Индии.

Другие альтернативные варианты инвестирования в недвижимость

Сырая земля

Марк «The Land Geek» Подольский называет инвестирование в сырьевые земли «лучшей моделью пассивного дохода.«Система, как он описал ее мне в подкасте, включает выявление государственных землевладельцев, которые задолжали налоги за свои участки.

Это общедоступная информация для каждого округа, так что вам просто нужно ее найти. Затем он отправляет этим землевладельцам письмо с предложением и начинает процесс переговоров. После того, как он получил право собственности или контроль над недвижимостью, он может перепродать ее за наличный расчет или продать ее по договору с собственником за привлекательную ежемесячную плату, например 99 долларов в месяц в течение 72 месяцев.

Недавно я встретился со студентом Марка, Роберто Чавесом, чтобы узнать, как он превратил это в поток дохода в 10 000 долларов в месяц:

Налоговые залоги

Налоговые залоговые права могут быть привлекательной альтернативой вложения в недвижимость по нескольким причинам. Во-первых, они платят солидные процентные ставки, часто 8–15% и более, и поддерживаются правительством штата и местными властями.

Далее, в свидетельстве об удержании налога в качестве залога указана недвижимость, то есть, если владелец не уплачивает задолженность по налогам, владелец залога может получить право собственности на недвижимость за гроши на доллар.

Проблема здесь в том, что в каждом штате и в каждом районе действуют разные правила и процессы покупки залогового права. Мне было бы интересно найти профессионально управляемый фонд, который смог бы сделать это в больших масштабах. Есть зацепки?

Доменные имена

Доменные имена широко считаются «цифровой недвижимостью» и со временем могут расти в цене.

Я поговорил с Марком Левином, профессиональным флиппером, чтобы узнать больше. Он объяснил, что его средняя цена покупки домена составляет 40 долларов, а средняя цена продажи — 2800 долларов.

Очевидно, что это большая прибыль, но Марк также сказал, что это хороший год, если ему удастся продать всего 2% своих запасов!

Где

Мои деньги ?

Введите свое имя и укажите адрес электронной почты ниже. Я пришлю вам альтернативные инвестиции, в которые я вложил свои с трудом заработанные деньги.

Отлично! Проверьте свой почтовый ящик, чтобы загрузить мои личные альтернативные инвестиции.

Что-то пошло не так.Пожалуйста, проверьте свои записи и попробуйте еще раз.

Вы также будете получать мои лучшие побочные советы и еженедельный информационный бюллетень. Отказаться от рассылки в любое время.

Кредитование бизнеса

Бизнес-кредитование — это подкатегория однорангового кредитования, при которой вы можете ссужать свои деньги растущим предприятиям, которым для расширения нужны дополнительные деньги. Разные платформы предлагают разные «типы» кредитов и обслуживают разные типы бизнеса, но общая черта заключается в том, что компаниям не нужно размывать свою долю владения, потому что они просто платят проценты по долгу вместо того, чтобы отдавать акции.

А для инвесторов бизнес-кредитование представляет собой шанс поддержать рост малого бизнеса, получая при этом привлекательную прибыль.

Кикфурант

На Kickfuther вы можете помочь поддержать растущие компании, занимающиеся электронной коммерцией, одолжив им деньги на приобретение запасов. Эти малые предприятия часто вкладывают все свои деньги обратно в большее количество продуктов для продажи и платят в среднем 19% годовых , чтобы помочь им быстрее приобретать товарные запасы.

(С учетом дефолтов, которое снижается до , средняя рентабельность инвестиций с середины 2017 года составляет 7%.)

Моя первая партия «консигнаций» — ссуд, выданных через Kickf Further, не принесла особых результатов. С тех пор компания ввела ряд новых мер защиты, включая более строгие требования к кредитному рейтингу заемщиков.

Например, компании-заемщики стали крупнее и более устоявшимися, и большинство из них продают более 1 миллиона долларов в год. Kickf Further также участвует в управлении денежными потоками бизнеса, выплачивая напрямую фабрикам или выплачивая прямые возмещения по счетам, утвержденным фабрикой.

Кроме того, я смог финансировать свои ссуды с помощью кредитной карты, что помогло мне выполнить требования к минимальным расходам регистрационного бонуса.

Kickf Further взимает комиссию в размере 1,5% при снятии наличных со своего счета.

Получите бонус за регистрацию в размере 10 долларов к вашей первой сделке, когда вы присоединитесь по моей реферальной ссылке.

Другие варианты кредитования бизнеса

• Mainvest — Помогите начать небольшой местный бизнес и получайте ежеквартальные выплаты из их будущих доходов. Вы можете выбирать, какие компании поддерживать, минимальная сумма — 100 долларов.
• Lending Crowd — Получите целевую ставку 6-8%, поддерживая британский бизнес на LendingCrowd, где минимальная ставка составляет 20 фунтов стерлингов за ссуду.

Аккредитованным инвесторам

Круг финансирования

На сайте Funding Circle вы можете ссужать деньги существующим и развивающимся малым предприятиям Америки.

Процентные ставки варьируются от 5% до более 20%, но историческая доходность находится в диапазоне 5-7%.Минимальная сумма кредита составляет 500 долларов США, но для открытия счета требуется минимальный депозит в размере 25 000 долларов США.

P2BИнвестор

Помогите малому бизнесу расти с помощью краткосрочных инвестиционных возможностей, обеспеченных активами, на P2Bi.com.

Изобразительное искусство, классические автомобили, музыка и вино

Шедевры

Masterworks — первая компания, которая демократизирует владение многомиллионными «голубыми фишками» картин для розничных и аккредитованных инвесторов с минимальными инвестициями от 1000 долларов.

По данным Artprice, с 1995 года «голубые фишки» подорожали на 14% ежегодно. Masterworks сосредоточена на приобретении картин от 100 лучших мировых художников, большинство из которых мертвы… поэтому они больше не занимаются творчеством.

Это долгосрочные инвестиции с меньшей ликвидностью, но искусство считается некоррелированным активом, который нужно добавить в ваш портфель.

Если вы ищете диверсификацию, высокую историческую доходность и защиту от волатильности, стоит обратить внимание на Masterworks.

VinoVest

«Диверсифицируйте свой портфель за счет востребованных вин, которые исторически превосходят рынок», — рекламирует Vinovest . Вино, как правило, имеет низкую корреляцию с другими финансовыми активами (акции, облигации, недвижимость) с меньшей долгосрочной волатильностью.

С Vinovest вы можете купить портфель изысканных вин, начиная с минимальных инвестиций в 1000 долларов. Компания занимается хранением и страхованием, и вы можете относительно быстро «ликвидировать» (каламбур) свои активы.

Согласно сайту, вы даже можете запросить бутылку из своего портфолио, чтобы выпить себя, если хотите!

Royalty Exchange — Эта инновационная платформа позволяет вам в будущем покупать роялти на популярную (и не очень популярную) музыку. Это способ для художников получать деньги сегодня, а для инвесторов — потенциально получать пассивный доход в течение многих лет. Просматривая списки, я нашел треки от Jay-Z, Рианны, Дрейка и других.

Cult Wines — По данным WineInvestment.com: «Хорошее вино всегда предлагало инвесторам двузначную прибыль в годовом исчислении». Но не здесь я вкладываю свои первые лишние деньги; минимальные ставки начинаются с 10 000 фунтов стерлингов.

Rally Rd — приложение Rally Rd предназначено для краудфандинга покупки потенциально ценных активов, таких как классические автомобили, изысканные вина и другие предметы коллекционирования. Как инвестор, вы можете продать свои «доли» в каждом предмете коллекционирования другим покупателям Rally Rd или получить выплату при перепродаже актива.

Koia — «Вкладывайтесь в то, что вы знаете и любите», например, в хорошее вино, классические автомобили и часы.Koia дробит владение этими альтернативными активами, особенно для инвесторов из Великобритании.

Одноранговое кредитование

Одноранговое кредитование дает возможность одалживать деньги своим согражданам и получать проценты по своим кредитам. В основном вы покупаете долевое владение небольшими займами, как правило, для консолидации долга.

Обратной стороной является то, что большинство одноранговых займов представляют собой необеспеченный долг, что означает, что у вас нет права регресса в случае дефолта заемщика. И они все по умолчанию.файл. время. Это также не самая выгодная с точки зрения налогообложения инвестиция, поскольку невыполнение обязательств считается инвестиционным убытком, и вы можете вычесть 3000 долларов в год. (По крайней мере, я так понимаю.)

Тем не менее, я смотрю на это как на игру с денежным потоком и думаю, что доходность в 5–9% является разумной.

Prosper.com

Я являюсь инвестором Prosper (я также являюсь аффилированным лицом) с 2009 года и за это время получил 8,7% годовой чистой прибыли.

Prosper впечатляет своими низкими минимумами (инвестиции в размере 25 долларов на ссуду — это все, что нужно для начала) и обещанием ежемесячного денежного потока.

Хотя моя общая прибыль от Prosper по-прежнему довольно высока, в последнее время мой денежный поток ухудшился, и я фактически сокращаю свою позицию в Prosper в пользу тестирования некоторых других альтернативных платформ на этой странице.

Бондора

Европейская платформа однорангового кредитования Bondora предоставляет ссуды резидентам Испании, Эстонии и Финляндии. Они занимаются бизнесом с 2009 года, и, согласно их сайту, более 80% инвесторов заработали как минимум 9% на своих деньгах.

(у меня 11,95% по более чем 500 займам.)

Сайт открыт для резидентов Европейского Союза и жителей Норвегии и Швеции с минимальными инвестициями на ссуду всего в 1 евро. Если вы находитесь в США, вы должны иметь аккредитацию для инвестирования.

Zopa

Zopa — это британская кредитная платформа, где вы можете инвестировать всего лишь 1000 фунтов стерлингов с ожидаемой доходностью от 2,0 до 5,3%.

Другие варианты однорангового кредитования

• MyConstant — Новичок в сфере P2P предлагает обеспеченные ссуды, по которым вы можете установить свою собственную ставку или фиксированную ставку 4%, положив деньги на их счет «Flex».Полное раскрытие информации: есть много разговоров о криптовалюте, которые я не совсем понимаю здесь.
• Peerform — Сайт выглядит очень устаревшим, но, судя по всему, они все еще работают.
• Afluenta — Этот латиноамериканский сайт однорангового кредитования, открытый для инвесторов в Аргентине, предлагает сногсшибательную доходность до 71%.

IPO человека

Уникальная (и неоднозначная) платформа Human IPO позволяет покупать будущие часы человеческого времени.(И наоборот, вы также можете попробовать собрать деньги на сайте.)

«Инвестируйте в людей, в которых вы верите», — заявляет сайт. Предпосылка состоит в том, чтобы инвестировать в многообещающих художников и профессионалов, время которых, вероятно, будет цениться по мере того, как они станут более успешными.

(Представьте, что вы купили час времени Марка Цукерберга в 2004 году. Сколько это может стоить сегодня?)

В будущем вы теоретически можете перепродать свои акции другому инвестору или «заработать» на индивидуальном коучинге или консультациях.

Стартапы и инвестирование в малый бизнес

Почему пусть венчурные капиталисты получают все самое интересное?

Новая волна платформ делает себе имя в области «краудфандинга акций», что позволяет вам поддерживать многообещающие стартапы для получения доли в их будущей славе.

Будьте готовы потенциально ждать долгое время, чтобы увидеть прибыль, поскольку для обналичивания ваших акций обычно требуется публичное размещение или приобретение акций.

Для неаккредитованных инвесторов

Netcapital

Netcapital открыла стартап, инвестирующий неаккредитованным инвесторам с минимальной суммой в 99 долларов.Однако существуют лимиты инвестиций, зависящие от вашего дохода и чистой стоимости.

Республика

«Доступ к проверенным инвестиционным возможностям в стартапы, недвижимость, видеоигры и криптовалюту» гласит на домашней странице Republic.co . Начните всего за 10 долларов.

Основное внимание уделяется стартапам, движимым миссией, и вы можете инвестировать в краудфандинговые кампании компаний, в которые вы верите.

Wefunder

Инвестируйте в стартапы на платформе Wefunder , которая теперь открыта для неаккредитованных инвесторов с минимальными инвестициями всего в 100 долларов.

Другие варианты инвестирования в стартап для неаккредитованных инвесторов

• SeedInvest — Инвестируйте всего 500 долларов в «проверенные» стартапы на SeedInvest.com.
• Seedrs — Европейские инвесторы могут участвовать в краудфандинговых кампаниях по акциям, начиная с 10 фунтов стерлингов.
• StartEngine — Поддержите инновационные стартапы в этой краудфандинговой кампании с фиксированным потенциалом роста.
• Crowdcube — Инвестируйте в британские стартапы на ранней стадии всего за 10 фунтов стерлингов.

Аккредитованным инвесторам

Портфолио

Onfolio имеет многолетний опыт покупки и ведения бизнеса в Интернете. Для финансирования дальнейших приобретений и роста они открыли «привилегированные акции», по которым выплачивается фиксированных 12% дивидендов.

Если вы хотите участвовать в этой сфере, но у вас нет времени или опыта для создания и развития веб-сайтов с содержанием, это довольно привлекательный способ сделать это.

Список Ангелов

Аккредитованные инвесторы могут поддержать хорошо известных венчурных капиталистов и бизнес-ангелов на ранних стадиях их инвестиций в стартапы с высоким риском и высокой прибылью Angel.co платформа.

Вы можете инвестировать в одноразовые компании, следуя примеру других высокопоставленных инвесторов, которым вы доверяете, или покупать их в AngelList Access Fund, который диверсифицирует ваши стартап-инвестиции между более чем 150 компаниями.

Компания ссылается на нереализованную внутреннюю норму доходности в 46% для недавней партии инвестиций, но отмечает, что она может значительно снизиться до того, как будет реализована какая-либо прибыль.

CircleUp

CircleUp.com связывает аккредитованных инвесторов с «прорывными брендами», нуждающимися в капитале.На момент публикации предполагаемая и историческая доходность не была указана, и ваша инвестиционная прибыль связана с возможными «выходами» или IPO стартапов, что может занять несколько лет, если вообще когда-либо.

AgFunder

Аккредитованные инвесторы могут инвестировать в перспективные сельскохозяйственные предприятия или позволить AgFunder.com создать фонд кураторских компаний для инвестирования от их имени. Согласно сайту, портфели AgFunder отслеживают более 23% IRR.

Минимальные инвестиции начинаются от 25 000 до 250 000 долларов.

Другие варианты инвестирования в стартап для аккредитованных инвесторов

• Gust — глобальная платформа для поиска и управления стартовыми инвестициями на ранних стадиях.
• OurCrowd — Краудфандинг отобранных вручную акций с минимальной суммой в 10 000 долларов.
• 1000 Angels — Интересная основанная на членстве модель (от 2500 долларов в год) для доступа к предварительно проверенным сделкам по инвестициям в стартапы.
• FundersClub — Выберите разовые сделки или сделайте покупку в фонд нескольких стартапов. Высокий риск, высокое вознаграждение и небольшая прозрачность в краткосрочной перспективе стартапов.
• SharesPost — Не только для стартапов, но и возможность инвестировать в другие частные компании.
• FlashFunders — «Инвестируйте в компании, в которые вы верите».
• PropelX — Ориентирован на перспективные научные и технологические стартапы.

Бизнес-брокеры

Если у вас есть больше свободного времени или доступ к способным менеджерам, возможно, вы просто хотите сразу купить существующий бизнес.Вот несколько вариантов, как для онлайн, так и для офлайн-бизнеса.

Flippa

Основанная в 2009 году, Flippa является ведущей торговой площадкой для доменных имен и веб-сайтов. Многие из веб-сайтов, которые вы здесь найдете, относятся к нижней части диапазона доходов.

Лучшая особенность? Вы можете использовать удобную функцию фильтрации, чтобы найти онлайн-бизнес, соответствующий вашим критериям.

Несмотря на то, что существуют некоторые меры защиты покупателя, обязательно проведите собственную комплексную проверку, чтобы проверить претензии продавца.

Связано: Ускорение финансовой независимости: как заменить зарплату покупкой мини-бизнеса

EmpireFlippers

Empire Flippers — это хорошо зарекомендовавший себя онлайн-брокер, специализирующийся на веб-сайтах стоимостью от 10 000 до 1 000 000 долларов. Веб-сайты обычно продаются по цене, кратной их ежемесячной прибыли, обычно в 18-40 раз, в зависимости от факторов риска, таких как продолжительность жизни, кривая роста и время, необходимое для управления.

Это означает, что при вложении 100 000 долларов вы потенциально можете приобрести сайт (или портфель сайтов), зарабатывающий от 2700 до 5500 долларов в месяц.

На подкасте у меня была возможность поговорить с соучредителем Джастином Куком, чтобы услышать, как все это работает.

Другие варианты поиска и покупки предприятий

• Клуб инвесторов — Членское сообщество с «частными» бизнес-сделками в Интернете. «Потому что покупка веб-сайта не должна означать вывоза мусора, огромных сборов или часов анализа».
• Брокер FBA — онлайн-брокер, специализирующийся на Amazon FBA.
• FE International — Покупайте веб-сайты с годовой прибылью 100 000 долларов США.
• BizBuySell — Долгосрочная брокерская деятельность с упором на офлайн-бизнес.
• Quiet Light Brokerage — торговая площадка для электронной коммерции с шестью и семизначными цифрами, Amazon FBA, контента и веб-сайтов SaaS.

Инвестиции в альтернативной валюте

У меня еще много домашней работы в мире альтернативных валют, так что вы можете списать этот раздел на добродушную спекуляцию, а не как на учебник «инвестиции».

На первый взгляд, валюта, отделенная от правительства, звучит привлекательно и футуристично, но мы все еще находимся на заре Биткойна, Эфириума и многих других, которые борются за лидерство и широкое признание в этой сфере.

Тем не менее, несколько компаний с «известными брендами» начали принимать биткойны к оплате, в том числе Microsoft, Subway и Expedia.

Coinbase

Coinbase — ведущая торговая площадка для покупки и продажи криптовалют. Платформа работает как цифровой кошелек и банковское хранилище для ваших невидимых денег.

Реферальный бонус: Купите цифровую валюту на 100 долларов и получите 10 долларов в виде бесплатных биткойнов .

Coinbase предлагает интересный набор функций, таких как страхование на случай взлома их систем и опустошения вашей учетной записи, а также возможность настройки регулярных ежемесячных инвестиций.

Сводчатый

Вы действительно можете считать золото альтернативной валютой? Возможно, нет, но я не знал, куда еще это отнести.

Vaaled — это интересная платформа, которая позволяет вам покупать настоящее золото, целыми слитками или дробями и хранить их для вас на Королевском монетном дворе Канады. (Или, если хотите, можете хранить самостоятельно.)

Вы можете инвестировать всего лишь с 10 долларами, а золото считается страховкой от инфляции.

Другие варианты инвестирования в криптовалюту:

• Binance — «Покупайте и продавайте криптовалюту за считанные минуты.”
• CEX — ведущая биржа Биткойн и Эфириум.
• Coinmama — Еще один сайт для покупки и хранения биткойнов, хотя, когда я проверил, казалось, что они взимают надбавку на 6,5% выше текущей рыночной стоимости.
• Биткойн IRA — Инвестируйте в биткойны со своего пенсионного счета.
• Bitquick — Купите биткойны всего за 3 часа. Видимо обычно занимает больше времени?

Хедж-фонды и частный капитал

Неинституциональные инвесторы могут получить доступ к ранее ограниченным хедж-фондам и частным инвестициям через DarcMatter , службу, которая предотвращает эти сделки для аккредитованных инвесторов.

Неаккредитованные инвесторы, которые хотят участвовать в игре с хедж-фондами, могут рассмотреть возможность использования ETF хедж-фонда, хотя доходность большинства этих фондов фактически отставала от общих рыночных индексных фондов в течение последних нескольких лет.

Торговля акциями и опционами

Кирк ДюПлессис из Option Alpha объяснил, что опционных контрактов похожи на страхование. Как торговец, вы можете быть либо покупателем страховки, либо продавцом этой страховки.

Что касается покупателя, это способ усилить вашу торговую мощь за счет кредитного плеча.Вместо того, чтобы покупать 100 акций определенной акции и надеяться, что она вырастет, например, вы могли бы купить контракты за часть цены акции, которая дает вам возможность купить акцию по сегодняшней цене, если она вырастет на определенную сумму в определенное количество времени — срок договора.

Если да, то вы реализуете свой опцион и получаете большую прибыль от небольших первоначальных инвестиций. Если этого не произойдет, вы просто потеряете свою первоначальную цену покупки опционного контракта, что-то вроде страхового взноса на автомобиль, если вы не попадете в аварию.

Со стороны продавца вы являетесь лицом, продающим эту страховку. Вы получаете наличные авансом, и до тех пор, пока не произойдет триггерное событие, вы сохраните их. Кирк утверждает, что так же, как страховые компании являются одними из самых прибыльных в мире, продавцы опционов чаще всего оказываются победителями в игре по торговле опционами.

(Очевидно, оракул из Омахи, сам Уоррен Баффет, продает опционные контракты на сумму до 5 миллиардов долларов в год.)

Позже я сел с Тери Иджеома, чтобы узнать, как она зарабатывает 1000 долларов в день, торгуя акциями.

Социальные торговые платформы

Социальные торговые платформы — это своего рода гибрид между традиционным инвестированием на фондовом рынке и социальными сетями. Вы можете увидеть, что делают эксперты или лучшие исполнители со своими портфелями, и, если хотите, следить за своими деньгами.

eToro

Самая известная из этих социальных торговых платформ — eToro , насчитывающая более 20 миллионов участников. Теоретически, если у вас нет времени на самостоятельное исследование рынка, почему бы не передать эту работу «толпе», которая ее делает?

Вы можете найти других инвесторов с похожими стратегиями, наблюдать за их действиями, читать их аргументы и быстро копировать.

Примечание: В США eToro специализируется на торговле криптовалютами.

RoboAdvisors

Для более традиционного подхода к активам, которые вы будете держать, но оптимизированных с помощью здоровой дозы современных технологий, вы можете рассмотреть вариант робоадвайзера.

Эти услуги взимают небольшую часть гонорара традиционного финансового консультанта и в среднем обеспечивают более высокую производительность. или немного

М1 Финансы

Благодаря быстрорастущей платформе M1 Finance вы можете выбрать из более чем 80 «экспертных» портфелей или создать собственный портфель, используя только те акции и фонды, которые вам нужны.(Или используйте комбинацию двух стратегий.)

M1 также позволяет приобретать любые ценные бумаги, независимо от цены акций, с дробными акциями. Berkshire Hathaway, мы идем!

Это упрощает диверсификацию, и вы даже можете установить график для автоматизации инвестирования.

Но, пожалуй, самым большим сюрпризом для M1 является то, что можно использовать бесплатно, а в отличие от Betterment ниже. Нет никаких торговых сборов, комиссий или комиссий за управление. (Компания предлагает «профессиональную» версию, чтобы получить больше преимуществ.)

Улучшение

Betterment — крупнейший робот-консультант, и по оценкам, его технология принесет вам на 2,66% больше прибыли в год, чем у обычного инвестора. Среди инструментов, которые помогут вам получить, есть автоматическая диверсификация и ребалансировка, сбор налоговых убытков и более низкие комиссии.

Betterment взимает комиссию за управление в размере 0,25%.

Моя стратегия? Настройте автоматические депозиты и позвольте этому идти, зная, что я сделал научно обоснованный выбор для долгосрочной отдачи.

Другие опции Roboadvisor

• Wealthfront — аналогичная услуга с той же комиссией 0,25%.
• FutureAdvisor — цифровая финансовая консультационная служба, которая взимает 0,50% в качестве платы за управление.
• Nutmeg — Робоадвайзер из Великобритании.

Выбери свое приключение

Ракетный доллар

Rocket Dollar — это интересная новая услуга, которая позволяет вам настроить Self-Directed Solo 401 (k) или IRA.Это означает, что вы можете инвестировать в любой класс активов, разрешенный IRS, включая недвижимость, драгоценные металлы и, конечно же, более традиционные акции и облигации.

Компания взимает номинальную предоплату за создание вашей учетной записи и фиксированную ежемесячную плату за ее обслуживание. Они не взимают процент от активов.

Где

Мои деньги ?

Введите свое имя и адрес электронной почты ниже, и я пришлю вам альтернативные инвестиции, в которые я вложил свои с трудом заработанные деньги.

Отлично! Проверьте свой почтовый ящик, чтобы загрузить мои личные альтернативные инвестиции.

Что-то пошло не так. Пожалуйста, проверьте свои записи и попробуйте еще раз.

Вы также будете получать мои лучшие побочные советы и еженедельный информационный бюллетень. Отказаться от рассылки в любое время.

Твоя очередь

Пробовали ли вы какую-либо из этих альтернативных инвестиционных платформ? Каким был ваш опыт?

Пожалуйста, дайте мне знать в комментариях ниже.

Часто задаваемые вопросы

Какие есть альтернативные инвестиции?

Альтернативные инвестиции — это финансовые активы, не относящиеся к традиционным инвестициям в акции, облигации, паевые инвестиционные фонды и денежный рынок. Примеры включают недвижимость, хедж-фонды, венчурный капитал, товары, материальные активы и даже криптовалюты.

Какие альтернативные инвестиции являются лучшими?

«Лучшие» альтернативные инвестиции будут зависеть от вашей уникальной финансовой ситуации, устойчивости к риску и целей.Инвесторы обращаются к альтернативам как к страховке от волатильности, чтобы добиться большей прибыли, улучшить диверсификацию или просто инвестировать туда, где их интересы. Ознакомьтесь с полным списком альтернативных инвестиционных платформ на Side Hustle Nation, чтобы узнать больше.

Какие альтернативные инвестиции доступны неаккредитованным инвесторам?

Для неаккредитованных инвесторов открыто больше альтернативных инвестиций, чем когда-либо прежде. Неаккредитованные инвесторы теперь имеют право участвовать во многих ранее закрытых инвестициях в недвижимость, кредитовании бизнеса и других возможностях.Ознакомьтесь с полным списком альтернативных инвестиционных платформ на Side Hustle Nation, чтобы узнать больше.

Зачем инвестировать в альтернативные активы?

В инвестиционной индустрии корреляция — это соотношение между доходностью двух инвестиций. Значения корреляции могут находиться в диапазоне от -1 (идеальная обратная корреляция) до +1 (идеальная линейная корреляция). Инвестиции, которые демонстрируют корреляцию -1, будут приносить прибыль, которая движется в противоположных направлениях друг друга, в то время как инвестиции с корреляцией +1 будут двигаться в тандеме.Корреляции могут быть рассчитаны на уровне класса активов (например, хедж-фонды и фондовые рынки) или на уровне отдельных инвестиций (например, при сравнении двух акций).

Как работает корреляция?

Значение корреляции в значительной степени зависит от источников дохода для двух рассматриваемых инвестиций. Факторы, определяющие цены на фондовом рынке, отличаются от факторов, влияющих на цены с фиксированным доходом, эффективность фондов выкупа отличается от показателей венчурного капитала и так далее.Каждый класс активов или инвестиционная стратегия подвержены уникальным рискам, поэтому корреляции могут различаться. Альтернативы предлагают более низкую корреляцию с рынком, чем традиционные классы активов, отсюда и их привлекательность. Например, доходность инвестиций в недвижимость в основном не зависит от того, как работает рынок публичных акций. То же самое касается всех частных рынков и почти всех стратегий хедж-фондов. И хотя хедж-фонды подвержены рискам фондового рынка, они могут снизить свою корреляцию с помощью кредитного плеча, коротких продаж и торговли дополнительными классами активов.

Инвесторы, желающие диверсифицировать свои портфели, стремятся к низкой корреляции. Многие институциональные инвесторы полагаются на целевой доход, который должен достигаться каждый год (т. Е. Пенсионный фонд должен ежегодно выплачивать доход от инвестиционной прибыли). Эти инвесторы хотят защитить свой пул активов, поэтому не хотят подвергать слишком большой капитал тем же рискам. Если один рынок (ценные бумаги, активы, инвестиционная стратегия и т. Д.) Падает, инвестирование в другой рынок с другими факторами может компенсировать эти потери и обеспечить более надежный поток доходов.

Лучшие альтернативные инвестиции для покупки в 2021 году: виски, права на музыку, переиздание

Искусство, вино, украшения, классические автомобили… Это альтернативные активы, которые часто покупают состоятельные инвесторы, когда хотят диверсифицировать свои активы и повеселиться, собирая красивые предметы. .

Однако есть ряд других неортодоксальных шагов, которые, как вы могли бы подумать, не только доставляют удовольствие от владения, но также не связаны с взлетами и падениями рынков капитала.

В поисках достойных возможностей по всему миру агентство Bloomberg Wealth искало идеи активов, способных противостоять превратностям экономики 21 века.Поскольку 2021 год начнется с процентных ставок, близких к нулю, пенистого фондового рынка, порождающего опасения по поводу пузыря, и глобальных перспектив, омраченных пандемией Covid-19, вы можете найти вдохновение в этих необычных способах инвестирования.

Некоторые из этих альтернатив представляют собой модификацию привычных инвестиций, другие являются совершенно новыми, а третьи просто странными. Самое приятное то, что вам не обязательно быть сверхбогатым, чтобы вкладывать в них деньги.

Сотрудник перемещает деревянную бочку с купажированным шотландским виски Chivas Regal на заводе компании Strathisla в Ките, штат Вашингтон.K.

Фотограф: Саймон Доусон / Bloomberg

Бочковой виски: вложение в вкус

Бутылки шотландского виски 95-летней выдержки за последние годы на аукционах разошлись по цене от 1 до 2 миллионов долларов. Но сообразительные коллекционеры не возятся с бутылками: они покупают виски бочками. Это потому, что скотч с возрастом становится лучше, и, в отличие от вина, он перестает созревать при переносе из деревянных бочек в стеклянные бутылки. Бочки из американского или европейского дуба пропитывают дух ванилью, карамелью и другими ароматами.

В результате поклонники виски все чаще привлекают брокеров виски для обеспечения безопасности бочек, срок розлива которых приближается к срокам их розлива. Бочки хранятся на сертифицированных складах. По словам Энди Симпсона, соучредителя Rare Whiskey 101, брокерской и консалтинговой фирмы в Шотландии, когда он будет готов, из бочки 20-летней выдержки будет получено около 230 бутылок. Плюс: вы можете разливать виски в бутылки и маркировать их собственной этикеткой.

В условиях резкого роста спроса в Азии (как это было на редкое вино десять лет назад) есть оптимистичные аргументы в пользу покупки сейчас.За последние 12 месяцев было проведено несколько заметных аукционов по продаже редкого виски.

Почему именно сейчас: Благодаря растущему спросу со стороны азиатских инвесторов стоимость редкого виски за последнее десятилетие выросла на 564%, и, по данным Knight Frank 2020, этот актив превзошел не только хорошее вино, но и любой другой роскошный актив. Отчет о богатстве. Данные Knight Frank показывают, что количество редких сортов виски стремительно растет, несмотря на нестабильность на рынках в последние годы.

Риски: Бочки, которые хранятся на складах, могут протекать и разрушаться, так что их содержимое ухудшается настолько, что жидкость больше не считается скотчем.Вы можете застраховать бочки, но это не улучшит вкус виски, которого вы ждали.

Сколько вам потребуется: Цены на бочки начинаются примерно с 11 000 долларов и могут доходить до 700 000 долларов за продукцию высшего качества, но многие винокурни поддерживают сверхэксклюзивные списки клиентов. В феврале в поместье покойного американского бизнесмена и коллекционера Ричарда Гудинга был продан Macallan 1926 года за 825 000 фунтов (1,1 миллиона долларов). Брокеры, такие как Rare Finds Worldwide в Азии, получают доступ инвесторов.

Стиви Никс и Линдси Бэкингем из Fleetwood Mac.

Фотограф: Ричард Э. Аарон / Редфернс через Getty Images

Права на музыку: когда Spotify недостаточно

Владение правами на популярные песни раньше было непонятной игрой для инсайдеров музыкальной индустрии. Теперь этот класс активов поднялся на вершину хит-парадов, поскольку всплеск потоковой передачи музыки и развлекательные организации, такие как Netflix, добавляют в свои шоу классические мелодии. Социальные сети тоже оказывают влияние: видео в TikTok о парне, катающемся на скейтборде под песню Fleetwood Mac «Dreams», сделало трек 44-летней давности одним из неожиданных хитов года.

Неудивительно, что два основных автора песен Fleetwood Mac, Линдси Бэкингем и Стиви Никс, в последние недели отдельно продали права на свои песни за, как сообщается, от восьми до девятизначных зарплат. В декабре Боб Дилан ошеломил индустрию развлечений, продав весь свой песенник Universal Music Group примерно за 300 миллионов долларов. Нил Янг последовал его примеру, продав половину своего каталога в январе.

Уловка для инвесторов заключается в том, чтобы найти способ получить часть акций.Большинство прав приобретено компаниями, фондами или миллиардерами, такими как французский телекоммуникационный магнат Ксавье Ниль, которому принадлежит песня My Way. Тем не менее, есть группы, которые занимаются исключительно правами на музыку, например, Hipgnosis Songs Fund Ltd, которая в прошлом году выложила 500 миллионов фунтов стерлингов за права на песни Blondie, Soundgarden, The Pretenders и других исполнителей. Hipgnosis котируется на Лондонской фондовой бирже, и его акции за последние 12 месяцев вернули 17%. Инвесторы, ищущие более прямой подход, могут подумать о Royalty Exchange, фирме из Денвера, которая управляет рынком, где художники продают гонорары для финансирования своей работы.

Почему именно сейчас: Революция потоковой передачи делает новую и старую музыку более ценной.

Риски: Непросто инвестировать напрямую в каталоги таких легенд, как Дилан, а приливы и отливы в музыкальном бизнесе непредсказуемы.

Сколько вам потребуется: Купите акции в перечисленных фондах прав на песни или найдите на биржах роялти многообещающих новичков. В пятницу акции Hipgnosis торговались на уровне 1,20 фунта.

Восстановленная дикая природа: идеальная альтернатива вложения

Хотя сохранение природы давно пользуется популярностью среди богатых, сохранение ландшафта уже недостаточно хорошо, поскольку изменение климата угрожает биоразнообразию.Теперь новое поколение инвесторов-защитников окружающей среды хочет восстановить землю до ее первоначального состояния дикой природы, используя подход, который называется «rewilding». В Шотландии, например, Андерс Повлсен, датский миллиардер в сфере розничной торговли, купил 230 000 акров земли, чтобы вернуть флору и фауну, которые давным-давно процветали в высокогорье. Его временной горизонт: 200 лет.

Необязательно быть сверхбогатым. В английском регионе Восточная Англия три фермера объединили свои усилия в 2020 году, чтобы восстановить десятки тысяч акров в рамках 50-летней попытки вернуть бобров, бизонов и евразийских рысей.Эти проекты кропотливы: во-первых, вам нужно купить сельскохозяйственную недвижимость, открытое пространство или истощенные леса, и часто это означает переговоры с несколькими владельцами и местными органами власти, которым может не понравиться идея позволить земле одичать. Затем инвесторы должны нанять ботаников, естествоиспытателей и других ученых для исследования и разработки программы восстановления.

Тогда есть удовольствие повернуть время вспять на полосе естественного мира. На такое стремление могут уйти десятилетия, и это станет семейным наследием.«Это хорошее экономическое обоснование, — говорит Эмили Нортон, руководитель проектов в сельской местности Savills, британской компании по недвижимости. «Просто неясно, какова стратегия выхода».

Почему именно сейчас: Изменение климата сделало биоразнообразие жизненно важной проблемой, и инвесторы могут получить выгоды от выбросов углерода и налогов, а бизнес экотуризма — от возрожденной собственности.

Риски: Сборка и покупка земель для восстановления вайлда может быть сложным и дорогостоящим процессом, и могут потребоваться десятилетия, чтобы увидеть результаты.

Сколько вам понадобится: Стоимость, конечно же, зависит от местоположения и размера собственности, но инвесторам следует начинать с бюджета примерно в 2,5 миллиона фунтов, говорит Томас Хиткот, глава Agri-Consultancy компании Knight Frank. .

Сотрудник бросает личинки мучного червя в сортировочную печь на ферме насекомых Инсек в Доле, Франция.

Фотограф: Cyril Marcilhacy / Bloomberg

Насекомые: еда будущего?

Мысль о поедании насекомых может отпугнуть некоторых людей, но они становятся все более интересными как жизнеспособный и необходимый источник питания, поскольку перенаселенность и изменение климата сокращают производство продуктов питания во всем мире.Насекомых можно разводить на гораздо меньших площадях и за меньшие деньги, чем животноводство, что могло бы облегчить вырубку лесов в Бразилии и Африке для пастбищ. Они не испускают облака метана, вызывающего глобальное потепление, в отличие от крупного рогатого скота. Кроме того, насекомые — это экономичный способ производства удобрений, а также корма для рыб, выращиваемых в аквакультурных проектах, число которых растет во всем мире.

Инвесторы и предприниматели вкладывают серьезные средства в выращивание богатых белком насекомых. Брюссельская фирма Astanor Ventures в прошлом году привлекла 325 миллионов долларов для инвестиций в устойчивые агропродовольственные стартапы.Одна из ее портфельных компаний, Ynsect, массово выращивает мучных червей во Франции для производства кормов для домашних животных, удобрений и рыбной муки. Актер Роберт Дауни-младший является одним из главных инвесторов компании через свою венчурную фирму Footprint Coalition.

Почему сейчас: Глобальный кризис производства продуктов питания может сделать насекомых важным источником белка в ближайшие годы.

Риски: Ошибки в еде? Даже если они будут лишены вкуса и интегрированы в другие продукты, люди во многих частях света очень просят их.

Сколько вам понадобится: Фонды, такие как Astanor Ventures, обслуживают состоятельные семьи, которые разделяют такую ​​же приверженность устойчивым целям инвестирования «воздействия», но отдельные лица могут подать заявку на вход в их фонды с минимальными инвестициями в размере 250 000 евро ( 305000 долларов). Компания Eat Grub в Великобритании, которая продает пакеты с жареными сверчками и кузнечиками, сообщает на своем веб-сайте, что планирует собрать деньги с помощью краудфандинга в конце этого года.

Хорошо выполненные работы по озеленению могут помочь продать дом быстрее и за большие деньги.

Фотограф: Феликс Кестле / фото альянс через Getty Images

Ваш собственный задний двор: приносит немедленные дивиденды

В то время, когда ограничения влияют на наш образ жизни и психическое здоровье, есть один бесценный актив: красивый сад или задний двор. Владельцы недвижимости могут рассмотреть возможность инвестирования в ландшафтный дизайн, который отражает их эстетические предпочтения и предоставляет оазис, где они могут выдохнуть, расслабиться, заняться йогой. Может быть, это изысканный цветной сад, изобилующий экзотическими цветами, или пейзаж с местной флорой и укромными уголками со скамейками и тенистыми деревьями.Это может быть даже простой огород с зеленью и овощами в горшках.

Существуют разные оценки рентабельности инвестиций. По словам Аманды Пендлтон, пресс-секретаря американского веб-сайта Zillow, дома, в которых в описании листинга упоминается ландшафтный дизайн, продаются на 2,7% дороже, чем ожидалось. Ландшафтный дизайн, новые окна и модернизация ванных комнат были лучшими инвестициями до продажи дома, а не новой кухни, сказала она.

Почему именно сейчас: В условиях отсутствия работы на дому и закрытия городских центров спрос на недвижимость с хорошо спроектированными зелеными насаждениями должен продолжать расти.

Риски: Топиарий в версальском стиле может быть вашим делом, но слишком индивидуализированные сады могут снизить, а не повысить ценность собственности. Если вы не планируете продавать в ближайшее время, вам придется продолжать поддерживать ландшафтный дизайн — хотя может быть важно заранее подумать о больших насаждениях, таких как деревья, которым нужно время, чтобы вырасти и повзрослеть.

Сколько вам понадобится: Эксперты говорят, что 2000 долларов могут дать толчок к обновлению ботанического сада, но профессионально спроектированные пейзажи могут хорошо выражаться в пятизначных числах.

— При содействии Эмили Кэдман, Сюзанн Вулли и Девон Пендлетон

IRA Альтернативные инвестиции | Альтернативные инвестиции в IRA

Инвестируйте в то, что вы знаете лучше всего, с IRA Alternative Investments

Альтернативные инвестиции

IRA включают недвижимость, частный капитал, драгоценные металлы, стартапы, криптовалюту и многое другое. Эти активы потенциально могут создавать богатство более быстрыми темпами, чем традиционные акции, облигации и паевые инвестиционные фонды.Как самостоятельный владелец IRA, вы решаете, какие варианты добавить в свой план, и принимаете решения инвестировать в то, что вы знаете и понимаете.

Возьмите под свой контроль.

Выбирайте собственные вложения.
Обеспечьте свое будущее.

Самостоятельные IRA позволяют делать все это и многое другое. В этом коротком видеоролике объясняется, как работают альтернативные инвестиции IRA, помогающие создать богатство, которое вы ищете на пенсии.
Проверьте это сейчас.

Виды альтернативных инвестиций

Недвижимость

Популярные активы включают коммерческую и жилую недвижимость, проекты реконструкции, улучшенные или неулучшенные земли, а также налоговые залоги и документы.

Подробнее

Частное кредитование

Ваша IRA может ссужать средства друзьям, другим инвесторам и членам семьи, которые не считаются дисквалифицированными лицами для получения дохода на процентных ставках и условиях.

Подробнее

IRA чековой книжки

Эти структуры позволяют выписывать чеки из ваших средств IRA для своевременного приобретения и оплаты счетов, связанных с этими активами.

Узнать больше

Частные размещения

Самостоятельные IRA могут инвестировать в частный капитал, частные акции, стартапы, хедж-фонды и с другими инвесторами в LLC, ищущую капитал для инвестирования.

Подробнее

Криптовалюта

Покупайте, храните и продавайте любую форму криптовалюты, например биткойн, и поддерживайте налоговый льготный статус вашей учетной записи.

Узнать больше

Другие инвестиции

Практически безграничные возможности — торговля фьючерсами и валютой, драгоценными металлами, правами на нефть и газ, лесными угодьями, сельскохозяйственными угодьями, товарами и многим другим.

Узнать больше

Зачем инвестировать в альтернативные активы?

Альтернативы представляют широкий класс активов, который типичные хранители пенсионных планов (банки, брокерские счета, планы работодателей и т. Д.) не позволяйте. Вот почему сообразительные люди используют самостоятельные IRA — чтобы получить доступ к опционам, помимо акций, облигаций, паевых инвестиционных фондов и CD. Единственные инвестиции, которые не допускаются в самостоятельных планах, — это страхование жизни и предметы коллекционирования, что означает почти бесконечные возможности для вашего выбора, чтобы накопить пенсионное богатство.

Инвестируйте в альтернативные активы, если хотите:

• Избегайте ежедневного стресса из-за волатильности фондового рынка
• Используйте активы, которые предлагают уникальное разнообразие и больший потенциал заработка в своем портфеле
• Положитесь на свои знания и опыт, чтобы обеспечить себе пенсионное будущее
• Инвестируйте в социально ответственные и устойчивые инвестиции, соответствующие вашим основным ценностям
• Получите доступ к материальным активам, таким как многоквартирная и коммерческая недвижимость, аренда, мобильные дома, драгоценные металлы, а также фьючерсы и форекс, частное кредитование, краудфандинг и другие инвестиции
• Продолжайте торговать опционами, такими как акции, если хотите — традиционные активы разрешены и в самоуправляемых IRA.

Альтернативные инвестиции также могут принести больший доход в более короткие сроки, чем традиционные активы.Вы можете использовать краткосрочные и долгосрочные активы, чтобы максимизировать рост вашего счета в пределах вашей зоны комфорта. Когда вы основываете свой инвестиционный выбор на собственных знаниях, вы можете еще больше повысить свои шансы на достижение финансовых целей, чтобы накопить на пенсию.

Счета, допускающие альтернативные инвестиции

Бесплатная электронная книга

Самостоятельные IRA:
Возьмите под свой контроль свои пенсионные фонды

Загрузить

Нет хорошей альтернативы инвестированию в НИОКР

Даже компании, претендующие на долгосрочную ориентацию, беспокоятся о том, стоят ли инвестиции в НИОКР.Это связано с тем, что они опасаются, что полученные знания могут уйти, когда сотрудники присоединятся к другим фирмам или открывают свои собственные, а также потому, что вместо этого вы можете приобретать фирмы, у которых есть необходимые технологии. Однако, если бы все следовали этой логике, не было бы ничего нового, чтобы выйти за дверь или приобрести. К счастью, ни одно из этих опасений не обосновано, и исследования показывают, почему компаниям, инвесторам и стране будет лучше, если компании будут вкладывать долгосрочные инвестиции в НИОКР. Таким образом, бесплатного обеда нет.Придумать свой путь к инновациям не получится — единственный способ оставаться инновационным в большой компании — это инвестировать в исследования и разработки. К счастью для крупных компаний, инвестирование в НИОКР — хорошая стратегия.

Даже компании, претендующие на долгосрочную ориентацию, беспокоятся о том, стоят ли инвестиции в НИОКР. Сара Уильямсон — генеральный директор FCLTGlobal (ранее — Focusing Capital on the Long Term), организации, основанной в 2016 году BlackRock, CPPIB, Dow Chemical, McKinsey и Tata Sons, чтобы стимулировать более долгосрочное внимание к принятию деловых и инвестиционных решений.По словам Уильямсона, в настоящее время многих институциональных инвесторов, а также корпораций беспокоит то, что компании не получают кредита на долгосрочные инвестиции в НИОКР. Это связано как с тем, что полученные знания могут ускользнуть, когда сотрудники присоединяются к другим фирмам или открывают свои собственные, так и потому, что вы можете приобретать фирмы, у которых есть необходимые технологии. Однако, если бы все следовали этой логике, не было бы ничего нового, чтобы выйти за дверь или приобрести! К счастью, ни одно из этих опасений не обосновано, и мое исследование показывает, почему компаниям, инвесторам и стране будет лучше, если компании будут вкладывать долгосрочные инвестиции в НИОКР.

НИОКР редко выходят на улицу

Если сотрудник придумывает отличный новый продукт или техническое открытие во время НИОКР, неужели он не уйдет из компании, чтобы основать стартап или присоединиться к конкуренту? На самом деле это маловероятно. Во-первых, в большинстве отраслей просто не так много новых стартапов, точка. Недавнее исследование показывает, что средняя скорость создания новых фирм в отрасли составляет 0,06%. Это означает, что в отрасли, состоящей из 100 фирм, вы можете ожидать новую фирму каждые 17 лет.Связанное исследование рассматривало перемещение сотрудников как в стартапы, так и в существующие фирмы и дало аналогичные результаты. Хотя местом действия были юридические, а не технологические фирмы, все активы этих фирм принадлежат человеческому капиталу. Даже в этой ситуации, когда открыть фирму так же просто, как повесить черепицу, исследователи обнаружили, что вероятность ухода сотрудников для создания новых фирм составляет 1%. Более того, их работа указывает на то, что сотрудники, которых вы больше всего хотите сохранить, скорее всего, останутся.Вероятность остаться увеличивается как с образованием, так и со сроком пребывания в компании. Более того, если вы будете хорошо относиться к этим сотрудникам, то вероятность того, что они останутся , еще выше, чем . Вероятность увольнения снижается с увеличением заработной платы (до тех пор, пока зарплата не достигнет 5,2 миллиона долларов).

Малые фирмы не более инновационны

А как насчет утверждения о том, что компании могут покупать технологии, расположенные ниже по течению, посредством приобретений? Первая проблема с этой точкой зрения состоит в том, что она игнорирует источник большинства инноваций.Преобладает мнение, что небольшие предпринимательские компании являются источником инноваций и роста нашей экономики. Хотя верно то, что небольшое количество из новых фирм являются непропорционально инновационными, крупные компании являются основным источником изобретений. Недавнее исследование, которое я провел в рамках гранта Национального научного фонда и задокументированное в моей книге How Innovation Really Works , показывает, что крупные компании вкладывают больше средств в НИОКР и имеют более высокий RQ (коэффициент исследования, показатель окупаемости инвестиций в НИОКР). ).Компании с численностью сотрудников более 500 человек не только проводят НИОКР в 5,75 раз больше, чем небольшие компании, но и их НИОКР на 13% более продуктивны, что означает, что крупные фирмы являются настоящим двигателем экономического роста.

Учитывая, что крупные компании проводят более продуктивные исследования и разработки, почему небольшие компании считаются более инновационными? Во-первых, инновации малых компаний часто более заметны. Малым компаниям приходится стремиться к забору, чтобы привлечь долю рынка у крупных компаний, а домашние дела привлекают внимание.Однако проблема с раскачиванием заборов заключается в том, что вероятность попасть в цель крайне мала. Точно так же вероятность успеха небольшой компании мала: в среднем только 25% стартапов, поддерживаемых венчурным капиталом, когда-либо возвращают свой вложенный капитал. Кроме того, компании с венчурным капиталом являются избранной группой, поскольку менее 5% компаний получают венчурный капитал. Таким образом, хотя хоум-ран привлекает много внимания, это исключение, а не правило.

Вторая причина, по которой люди могут думать, что малые компании более инновационны, заключается в том, что, когда они говорят «маленькие», они обычно думают «молодые».«Общее впечатление, что небольшие компании более инновационны, основано на том факте, что мы видим огромный успех нескольких бывших стартапов: Amazon, Google, Apple. Эти бывшие стартапы все еще относительно молоды по корпоративным стандартам, и у большинства из них есть преимущество в том, что у них еще есть основатели. Хотя мы не знаем всех причин, по которым это важно, у основателей есть более сильные стратегии (именно поэтому они стали успешными) и лучшее понимание того, как все части работают и сочетаются друг с другом (потому что они управляли компанией с начальной стадии) .Оба эти фактора приводят к лучшему управлению и более высокому RQ. Кроме того, однако, успех компании позволяет основателю сохранить свою стратегию перед лицом давления инвесторов с целью получения текущей прибыли. Таким образом, они демонстрируют меньшую краткосрочность.

Стартап Инновации на самом деле не исходят от самого стартапа

На данный момент вы можете сказать: «Хорошо, инновационных стартапов не так уж и много». Но не должны ли крупные компании просто пытаться приобрести эти несколько стартапов вместо того, чтобы заниматься НИОКР внутри компании? Ответ — нет.Причина в том, что эти стартапы кажутся более инновационными, чем они есть на самом деле, потому что их первоначальные инновации обычно приходят извне. Хорошо известно, что Билл Гейтс не разрабатывал DOS — он купил ее за 50 000 долларов у Seattle Computer Co. Точно так же Стив Джобс разработал графический пользовательский интерфейс, увидев его в Xerox PARC и наняв сотрудников, которые там работали. Эти истории скорее правило, чем исключение. В опросе компаний Inc 500 за 2003 год только 21% был основан на идеях, которые основатели исследовали самостоятельно.Наиболее вероятный источник идей — предыдущая работа основателя. 52% венчурных идей исходят от их предыдущей компании или отрасли, а еще 14% — от покупателя или поставщика этой отрасли. Это не означает, что учредители вышли за дверь с интеллектуальной собственностью своих работодателей. Это просто говорит о том, что, когда все ваши знания и контакты связаны с одной отраслью, они, вероятно, имеют наибольшую ценность как новое предприятие в этой отрасли.

Покойный Стив Клеппер провел серию отраслевых исследований, изучающих, как происхождение основателей влияет на вероятность того, что они преуспеют в своих новых предприятиях.Он обнаружил, что в этих отраслях самые успешные стартапы исходили от основателей, которые работали в молодых успешных компаниях в той же отрасли. Эти основатели принесли с собой глубокое понимание того, как работает отрасль. Они также принесли с собой представление о том, как можно улучшить продукт, предлагаемый предыдущим работодателем, и где есть возможность для новых продуктов, которые были невыгодны для прежнего работодателя. Дело в том, что инновации, которым приписывают небольшие компании, часто берут начало в крупных компаниях.Так что для крупных компаний лучшее место для поиска инноваций — это заглянуть внутрь себя. Именно это сделала Xerox, когда создала Xerox Technology Ventures. В то время как другие корпоративные венчурные фонды инвестируют в внешние стартапы, Xerox инвестирует в технологии, разработанные Xerox PARC. В результате его годовая доходность составила в четыре раза больше, чем в среднем по венчурному фонду.

Что происходит, когда компании приобретают технологические фирмы

Мы видели, что, когда крупные фирмы отказались от разработки технологии внутри компании, маловероятно, что они смогут найти небольшую компанию с этой технологией.Однако на время предположим, что такие компании действительно существовали. Какой рекорд по приобретению технологий?

Язин Озкан поделился данными о 2378 технологических слияниях и поглощениях, которые он собрал для своей статьи «Инновации и приобретения». В его работе были определены 16 крупнейших приобретателей технологий (тех, кто приобрел более 10 технологий в период с 1986 по 2007 год). Для каждой из 17 компаний я сравнил их RQ с показателями их отрасли. Семьдесят процентов этих покупателей имеют более низкий средний показатель RQ, чем их отрасль, и все, кроме трех, имеют показатель RQ ниже среднего.Таким образом, эти компании, похоже, следуют принципу «Кто может, тот и делает; те, кто не может, приобретайте »- именно эта стратегия отражена в идеале, о котором говорила Сара Уильямсон:« Вместо того, чтобы заниматься исследованиями и разработками, мы будем приобретать компании, которые это делают ». Проблема в том, что этот этос, применяемый к новым приобретениям, также убивает НИОКР целевой компании — следовательно, более низкий RQ покупателей.

В дополнение к этой простой проверке 16 «крупных покупателей» я провел более формальный анализ всего набора технологических приобретений.В ходе анализа я контролировал исходное качество компании-покупателя и изучал, что происходило с их RQ по мере того, как они ассимилировали свои цели. Я обнаружил, что увеличение интенсивности приобретений за три года (количество долларов от приобретений, разделенное на выручку покупателя) соответствует значительному снижению RQ компании. В среднем компания с приобретениями, стоимость которых составляет 50% от выручки, видит снижение RQ на девять пунктов после приобретений. По крайней мере, приобретение технологий не может изменить проблемные компании.Скорее всего, они активно им вредят.

Нет простой альтернативы НИОКР

Итак, бесплатного обеда нет. Придумать свой путь к инновациям не получится — единственный способ оставаться инновационным в большой компании — это инвестировать в исследования и разработки. К счастью для крупных компаний, инвестирование в НИОКР — хорошая стратегия. Ваши изобретатели редко выходят за дверь с вашими идеями. А осознание того, что вы не можете купить технологию на последующих этапах производства, заставит вас более продуктивно вкладывать средства в исследования и разработки.Более высокая производительность НИОКР дает более высокую прибыль, рост и рыночную стоимость на доллар НИОКР.

Но эти выводы делают нежелание крупных компаний вкладывать средства в НИОКР еще более тревожным. Если крупные компании, отвечающие в настоящее время за инновационные двигатели в этой стране, отключат эти двигатели в ожидании приобретения технологических стартапов, находящихся ниже по течению, они просто не навредят себе. При меньшем количестве НИОКР крупных компаний будет меньше или меньше инновационных стартапов.Самое главное, что вся нация испытает более низкий рост.

Примечание редактора. Мы обновили эту статью, чтобы прояснить точку зрения Сары Уильямсон на долгосрочные инвестиции в исследования и разработки.